¿Qué coberturas ofrece el sector asegurador de Ecuador ante los riesgos del fenómeno de El Niño?

La probabilidad de que el fenómeno de El Niño 2026-2027 sea un evento muy fuerte es superior a 90%, según el último reporte del Centro de Predicción Climática de la NOAA, la agencia científica del Gobierno de los Estados Unidos que monitorea las condiciones de los océanos y la atmósfera. 

Además, existe 75% de probabilidad de que sea un evento histórico que superaría la intensidad de eventos de El Niño previos, registrados desde 1950, de acuerdo con el informe de la NOAA publicado el 10 de septiembre de 2026.

En Ecuador, la región costera ya enfrenta los primeros efectos del fenómeno climático, con precipitaciones extraordinarias para este mes, en Guayaquil, un adelanto de cuatro meses de la temporada invernal, que suele comenzar en enero. 

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El último fenómeno de El Niño de fuerte intensidad en Ecuador fue el de 1997-1998. Se estima que ese evento le ocasionó pérdidas al país por USD 2.869,3 millones, equivalentes a cerca de 15% del Producto Interno Bruto (PIB) de 1997, de acuerdo con estimaciones de la Comisión Económica para América Latina y el Caribe (Cepal). 

Los sectores productivos como el agropecuario, pesca, industria, comercio y turismo concentraron las mayores pérdidas por USD 1.515,7 millones. 

¿De cuánto podrían ser las pérdidas del actual fenómeno de El Niño? En un escenario optimista, basado en eventos históricos, el porcentaje estimado de pérdida para Ecuador sería de 9% a 12% del PIB, entre USD 9.600 millones a USD 14.000 millones. Y el tiempo de recuperación sería de dos a tres años.

En un escenario severo o pesimista, el porcentaje estimado de pérdidas podría alcanzar de 15% a 20%, entre USD 18.000 a USD 24.000 millones, con un tiempo estimado de recuperación de más de cinco años, según la oceanógrafa María del Pilar Cornejo, docente e investigadora de la Escuela Superior Politécnica del Litoral (Espol). 

¿Cómo está el sector asegurador frente a este escenario?

Los seguros pueden ser determinantes en la respuesta ante una catástrofe, como la que podría desencadenarse por los efectos de un "Súper Niño". 

Sin embargo, la cultura de prevención de riesgos es baja en el país. Según Mapfre Economics, para 2024 la brecha de protección en Ecuador era de 77%, mientras el promedio regional estaba en 60%. Esta brecha refleja la magnitud de las pérdidas económicas que sufre un país y que no tienen cobertura de un seguro. 

Por eso, cuando ocurre una catástrofe en Ecuador, la recuperación la termina pagando la sociedad, señaló Jorge King, director técnico y de reaseguros de Aseguradora del Sur, en una ponencia desarrollada el 24 de septiembre. 

Coberturas ante eventos extremos 

En el primer semestre de 2026, las primas netas emitidas por la industria de seguros privados en Ecuador alcanzaron un valor de USD 1.261 millones, lo que representa un incremento de 5,7% con relación a igual período de 2025, según datos de la Federación Ecuatoriana de Empresas de Seguros (Fedeseg). 

Por ramo de seguro, Vida Colectiva lidera en participación por montos de primas, con 32,8%. En segundo lugar se ubica el ramo de Vehículos, con 17,9%. Y en tercer puesto, está el ramo de Incendios y líneas aliadas, con 12,3%. 

Varios segmentos pueden dar cobertura a bienes o activos de personas y empresas, ante posibles daños por lluvias excesivas, inundaciones, deslizamientos de tierras o deslaves, como consecuencia del fenómeno de El Niño, explica Patricio Salas, secretario ejecutivo de la Fedeseg. 

Por ejemplo, Incendios y líneas aliadas, así como Multirriesgo (hogar, comercial o industrial), protegen inmuebles destinados a domicilios, oficinas, bodegas, fábricas, comercios; junto al mobiliario, maquinaria o mercancías. 

Ramos Técnicos, en cambio, da cobertura a obras civiles, como edificios, puentes, carreteras, sistemas de riego. De igual manera, cubre el montaje de maquinaria y equipos (refinerías, fábricas, generación de energía, etc.), así como equipos y maquinarias que usan contratistas (retroexcavadoras, tractores, niveladoras, etc.). 

Y el segmento de Vehículos protege los carros livianos o pesados de una persona o negocio. Mientras tanto, las mercancías en tránsito pueden estar cubiertas por pólizas de Transporte. 

Vehículos, Incendios y Ramos Técnicos, tres de los segmentos principales que podrían dar protección ante los impactos de El Niño, representan en promedio 36% de la demanda de seguros en el país, de los últimos cinco años, señala Salas. 

"En los seguros de daños se debe asegurar por el valor real de los bienes que se desea proteger. El monto de la indemnización dependerá del nivel de daño producido que se establece en la liquidación del siniestro", explica el representante gremial.

Incremento de siniestros

Por las estimaciones de El Niño, Salas considera que es de esperarse un incremento en los siniestros atendidos y en la siniestralidad (relación entre el costo de los siniestros y los ingresos por primas) de los ramos relacionados con estos riesgos, pero asegura que "el mercado cuenta con esquemas de solvencia y reaseguros que garantizan la respuesta del seguro". 

En 2025, la siniestralidad devengada del mercado asegurador en Ecuador se ubicó en un promedio de 40,8%. 

Ante pérdidas extremas, como las que podría provocar El Niño, las compañías de seguros cuentan con el respaldo de un reaseguro internacional, que permite la diversificación del riesgo, explica Jorge King, director técnico y de reaseguros de Aseguradora del Sur. En términos sencillos, el reaseguro es el seguro de las compañías de seguros. 

Las empresas de seguros con mayor participación en el mercado ecuatoriano por primas netas emitidas, durante el primer semestre de 2026, fueron Equisuiza, Pichincha y Chubb. 

El sector agropecuario, limitada protección 

El sector agrícola sería el más vulnerable ante los impactos del fenómeno de El Niño. Según el Plan de Acción Nacional ante el Evento El Niño 2026-2027, más de 3,1 millones de hectáreas de cultivos están en una susceptibilidad alta y media de sufrir daños. 

De acuerdo con el análisis del Ministerio de Agricultura, Ganadería y Pesca, los rubros que podrían verse más afectados ante este evento son arroz, pasto, banano, cacao y maíz. Las tres provincias donde se verán las mayores afectaciones son Guayas, Los Ríos y El Oro. En Esmeraldas se espera una afectación media. 

La protección de los sectores agropecuario y pesquero depende en gran medida de la subvención del Estado, debido a que los pequeños productores no tienen la capacidad económica para asumir estos gastos, explica el presidente de la Fedeseg. 

De allí que el ramo Agropecuario apenas generó USD 800.000 en primas netas emitidas durante el primer semestre de 2026, siendo el segmento con menor participación en el mercado de seguros, según datos de Fedeseg.

Para 2025, este seguro alcanzó un valor de USD 4,4 millones en primas emitidas, pero este segmento ha venido cayendo de manera significativa frente a los montos que alcanzaba antes de 2019, cuando superaba los USD 15 millones anuales en primas. 

Salas aclara que la mayor parte de las primas emitidas por este ramo corresponde al seguro que ofrece el Ministerio de Agricultura a los productores, que opera a través de contrataciones a aseguradoras privadas. 

Para los años 2026-2029, el Seguro Agropecuario Subvencionado tiene un presupuesto de USD 24,5 millones, de los cuales USD 17,9 millones se destinarán a la subvención de las primas a los productores, en un porcentaje que va de 60% a 80%.